三星旗艦機S6的功率放大器(PA)訂單最大贏家是Avago和Skyworks,再加上蘋果iPhone 6s的零組件供應,Qrovo的PA占比可望增加,並從6月開始出貨,對照到台灣的供應廠商中,砷化鎵磊晶廠全新光電(2455)將受惠,法人預估其第2季可望有兩位數成長,毛利率從40%起跳。
  全新光電昨(14)日參加第一金證券的法人座談,發言人紀筱玲對第2季的展望樂觀,紀筱玲表示,第2季成長動能來自於中、韓、美的手機市場,她並引用中國工信部的統計資料,中國手機市場4月銷售量達4,250萬支,月成長21%,而其中4G比重高達83%。紀筱玲用實際數字粉碎大家對中國手機市場的眾說紛云,強調4G手機越多,對砷化鎵元件越有利,而4G浪潮才剛開始。
  雖然不少科技產業對第2季看法保守,但對砷化鎵而言則是樂觀看待,紀筱玲表示,S6第2季開始大量出貨,而S6的PA無法在韓國製造,還是由美國的IDM大廠負責,S6供應PA最大的是Avago,其次是Skyworks,這二家都是全新的大客戶。
  而全新第2季另一個重要的因素也可能來自於iPhone 6s。根據外資對蘋果iPhone手機最新的解析,iPhone 6s PA的砷化鎵元件,現有的Skyworks、Avago 和Qorvo都各有斬獲,但Qrovo的比重增加。法人透露,Qrovo從6月開始出貨,而Qrovo是全新最大客戶,這也說明為何全新第2季展望樂觀。
  全新光電第1季毛利率達39%,是砷化鎵族群中最高,超過法人預期38%水準,紀筱玲說,主要是用於光通訊的PIN Diode出貨增加,這項業務在2013年占全新營收比重6.59%,但2014年已增加到12.49%,今年第1季比重又提高到13.25%。光纖通訊的需求很強,全新這方面的主要客戶是華星光、光環和F-環宇,光通訊今年有很好的成長性,因此第2季全新的毛利率仍有上揚空間。<摘錄經濟>

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