此次推出德盛安聯目標收益基金的德盛安聯投信,為掌管全台組合基金總規模最大的資產管理公司,根據投信投顧公會統計至2014年11月底,德盛安聯旗下四檔組合基金總規模新台幣359.4億元,市占率達25%居市場之冠,顯示德盛安聯組合基金專家的地位廣獲市場肯定。
該檔基金運用德盛安聯投信國內豐厚的研究資源及國際共享的投資平台,擁有嚴謹的總經分析、債市分析和挑選基金機制。
總經部分,集結集團和當地研究,根據景氣領先指標、採購經理人指數、企業信心指數等不同面向,給予各個國家和市場適當的評等;再依據七大債市分析因子,包括經濟情勢、貨幣政策、通膨、基本面、供需、市場氛圍和評價面,決定持債水位,並透過債市的雙向分析,掌握區域配置機會。最後由最懂得債市的經理人挑選未來最具潛力的基金,打破門戶之見,不只買自家產品,目的在打造出能追收益、抗波動的高收益債投資組合。
德盛安聯一路陪伴投資人走過市場風雨,總能聽見投資人需求,關鍵時刻出手,2003年6月推出全球債券基金,訴求後科技泡沫時代兼顧收益的方法;2008年10月金融海嘯買蔓延,推出訴求在風雨中守護投資人資產的四季回報債券組合基金;美債降評、歐債危機之際,於2012年1月推出四季豐收債券組合基金,如今面對美國升息威脅,專家再次出手,幫助投資人保護升級、爭取收益。<摘錄經濟>
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那斯達克生技指數(NBI)在2014年底,受到藥價競爭疑慮影響出現回檔,但短短一周又收復失土,主要是油價下跌,資金從能源股轉進生技股,帶動生技股走勢逆勢上揚。
隨著指數回升至高位,德盛安聯昨(6)日發布的1月「生技觀測指數」也由前一期的8分,升至9分豔陽區。
德盛全球生技大壩基金經理人傅子平指出,1月的「生技觀測指數」基本面和資金面保持大晴天,技術面由原本的負向轉為中性,是由8分來到9分的關鍵,主因NBI指數無懼利空消息,下挫後立即強勢反彈。
根據統計,去年12月23日藥價競爭疑慮壟罩下,NBI指數單日下跌4.5%,但至12月29日,NBI已收復失土,且繳出4.5%的正報酬成績。傅子平指出,統計歷次生技指數回檔,若非產業基本面產生重大變化,通常在整理之後,表現會相對強勢。
2014年美國食品藥物管理局(FDA)共通過38件新藥審核,近15年來次高,僅次於2012年的39件,官方審藥態度正向,激勵市場對相關廠商未來營收獲利想像。<摘錄經濟>
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根據投信投顧公會統計,高收益債券基金規模已從2008年的新台幣5億元,成長至2014年11月底的新台幣2,135億元,大增426倍。德盛安聯投信推出新一代的--「德盛安聯目標收益基金」,希望透過收益、避險和策略三方面升級,爭取更多元的票息收益,已於12月23日獲准募集。
德盛安聯目標收益基金除了動態配置全球高收益債市,掌握高收益債市的輪動契機外,搭配衍生性工具避險操作,如股債期貨和反向型ETF,降低可能面臨的波動、信用及利率風險。
最後透過組合基金靈活操作,提升投資組合效率,解決傳統高收益債券基金持債水位必須達60%以上限制、欠缺彈性,以及在市場時機不佳時仍要買入債券等問題。
此檔基金取名「目標收益」,是希望透過三大升級策略,追求保持票息於一定水位,並降低資本受侵蝕為目標。
德盛安聯目標收益基金經理人許家豪表示,最近一個月高收益債受到能源產業波動影響,全球高收益債殖利率已回到7%以上,整體違約率仍處於低檔,預期寬鬆環境和經濟溫和成長,將令高收益債持續為主要的收益來源之一。
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隨著高收債市場越趨波動,以及票息漸漸下降,針對投資人面臨的 問題,國內最大組合基金專家德盛安聯投信,推出新一代高收益債投 資策略-「德盛安聯目標收益基金」,希望透過收益、避險和策略三 方全面升級,爭取更多元票息收益,該基金已於12月23日獲准募集。
為解決高收益債投資人面臨的投資困境,該基金訴求「收益升級、 保護升級、策略升級」的新收益思維,希望透過廣納收益機會、強化 避險機制,以及組合基金靈活調整的優勢,解決高收益債投資當前面 臨的波動變大、潛在利率信用風險、為領息而買債三大問題。
該基金採取新收益投資思維,除動態配置全球高收益債市,在必要 時還搭配高息股,增加收益機會並有效分散風險。此外,搭配衍生性 工具避險操作,如股債期貨和反向型ETF,降低可能面臨的波動、信 用及利率風險。最後透過組合基金靈活操作,提升投資組合調整效率 。
這樣的三重升級策略,可解決傳統高收益債投資有持債水位60%以 上限制、操作欠缺彈性,以及為了領息而在市場時機不佳時仍然要買 入債券等問題。
德盛安聯目標收益基金經理人許家豪表示,投資高收益債應該擺脫 舊思維,經由組合基金專家看市場、選基金的作法,跳脫持債水位束 縛,在控制波動的前提下爭取更多的收益機會,才是當前該有的新收 益思維。
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隨景氣回溫,投資型保單逐步受到保戶青睞,其中壽險公司積極推 出專業管理全委帳戶的類全委保單讓買氣強強滾,現在類全委保單的 種類也日益多元,有專門投資ETF(交易所買賣基金)、台股等,撥 回(類似配息)機制也各自不同,法人提醒投資前還是要先弄清楚。
類全委保單在台灣是從2009年開始問世,從最先開始僅強調積極、 穩健、保守類型,之後逐步分眾,也讓類全委保單的市場日益壯大, 更有業者希望藉此練兵,強化未來的退休理財市場。
目前投入類全委保單的投信包含野村投信、施羅德投信、復華投信 、富蘭克林華美投信、宏利投信、摩根投信等,希望鎖定穩定的理財 市場,更瞄準退休的長期需求。
施羅德投信投資帳戶經理人莊志祥分析,整體來看,類全委保單的 撥回機制相當多元,從每月、每季、甚至到雙周的撥回機制都有。
台灣人壽日前則委託未來資產投信代操類全委保單,主打全數投資 於ETF的特色。
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